Tesis
Adaptive Asset Allocation Strategy Using the Black-Litterman and Carhart 4-Factor Approach in the Indonesian Stock Market
Penelitian ini mengeksplorasi kerangka alokasi aset baru yang mengintegrasikan penilaian aset model Carhart dengan optimalisasi portofolio model Black-Litterman untuk memberikan rekomendasi keputusan manajemen portofolio. Tujuan dari penelitian ini untuk menguji apakah integrasi ini dapat menawarkan strategi pembentukan portofolio yang optimal untuk jangka waktu pendek, menengah dan panjang pada pasar saham Indonesia. Analisis dilakukan menggunakan data dari Bursa Efek Indonesia dari 2010 hingga 2024. Model ini kemudian dibandingkan dengan IHSG, CAPM, dan Model Mean-Variance yang diukur menggunakan Rasio Sharpe untuk membuktikan bahwa model dapat mengungguli pasar dan model-model tersebut. Model berbasis strategi ini menciptakan portofolio yang lebih optimal dan diharapkan memberikan wawasan berharga bagi literatur manajemen portofolio dan aplikasi yang lebih luas dalam praktik investasi. Hasil penelitian diharapkan dapat memberikan kontribusi praktis dalam pengelolaan portofolio di pasar saham Indonesia dengan memberikan strategi alokasi aset yang lebih adaptif dan unggul.
| Call Number | Location | Available |
|---|---|---|
| T 369/25 | PSB lt.2 - Karya Akhir | 1 |
| Penerbit | Jakarta: Program Studi Magister Manajemen Fakultas Ekonomi dan Bisnis Universitas Indonesia 2025 |
|---|---|
| Edisi | - |
| Subjek | Portfolio management Asset pricing Black-Litterman portfolio model Mean-Variance portfolio model Carhart model |
| ISBN/ISSN | - |
| Klasifikasi | NONE |
| Deskripsi Fisik | xiii, 121 p. : il. ; 30 cm. |
| Info Detail Spesifik | Tesis |
| Other Version/Related | Tidak tersedia versi lain |
| Lampiran Berkas | Tidak Ada Data |