Text
Penerapan model Vector Error Correction dalam menganalisa hubungan antara indeks saham, suku bunga dan kurs disusun oleh Tofan Saban
Banyak penelitian telah dilakukan untuk membuktikan hubungan antara variabel makroekonomi dan keadaan pasar modal dalam suatu negara. Variabel yang paling mudah diamati adalah pergerakan indeks saham, nilai tukar mata uang dan tingkat suku bunga. Penelitian ini bertujuan untuk meneliti hubungan antara indeks saham, nilai tukar mata uang dan tingkat suku bunga di pasar finansial Indonesia, baik dalam jangka panjang maupun pendek, serta meneliti arah hubungan antar variabel tersebut. Pengujian ini dilakukan dengan menggunakan Vector Error Correction Model, dilangkapi dengan Uji Kointegrasi dan Uji Granger-Causality. Hasil penelitian membuktikan bahwa di Indonesia terdapat hubungan jangka panjang antara ketiga variabel di atas, namun dalam jangka pendek variabel tingkat suku bunga bergerak sendiri di luar keseimbangan (bersifat independent). Selain itu dibuktikan juga bahwa dalam jangka pendek terdapat hubungan dua arah yang kuat antara indeks saham dan nilai tukar mata uang serta hubungan dua arah yang lemah antara indeks saham dan tingkat suku bunga. Nilai tukar mata uang dan tingkat suku bunga terbukti tidak saling mempengaruhi dalam jangka pendek.Ada tabel.
Ketersediaan
| Call Number | Location | Available |
|---|---|---|
| 4980 | PSB lt.2 - Karya Akhir | 1 |
| Penerbit | Depok Fakultas Ekonomi Universitas Indonesia., 2004 |
|---|---|
| Edisi | - |
| Subjek | Share index |
| ISBN/ISSN | - |
| Klasifikasi | - |
| Deskripsi Fisik | vii, 76 p. diagr. 30 cm. |
| Info Detail Spesifik | - |
| Other Version/Related | Tidak tersedia versi lain |
| Lampiran Berkas | Tidak Ada Data |