Tesis
Uji empirik anomali size, likuiditas, dan january effect di bursa efek Indonesia
Pengarang:
Dr. Buddi Wibowo (Pembimbing/Promotor) - ; Dr. Buddi Wibowo (Penguji) - ; Bambang Hermanto, Ph.D. (Penguji) - ; Dr. Cynthia Afriani (Penguji) - ; Jamil, Poppy Camenia -
Deskripsi
Penelitian ini bertujan untuk mengetahui kebaradaan anomaly size efect, liquidity effect, dan January effect pada Bursa Efek Indonesia menggunakan uji beda rata-rata dan prosedur Newey-West. Penelitian ini menggunakan data market value, bid-ask spread, harga saham perusahaan, dan indeks saham gabungan (IHSG). Data diolah masing-masing tahun selama periode penelitian, sebanyak tujuh puluh lima perusahaan sampel dimana perusahaan terus terdaftar dan memiliki data keuangan yang lengkap selama periode penelitian. Berdasarkan hasil pengujian diketahui bahwa tidak terdapat hasil yang signifikan baik pada size effect maupun liquidity effect. January Effect ditemukan signifikan tanpa membentuk pola tertentu sehingga tidak sepenuhnya mempengaruhi terjadinya size effect ataupun liquidity effect. .19 Desember 2012