Tesis
Penelitian ini mengkaji pengaruh skor Environmental, Social, and Governance (ESG) terhadap kinerja saham perusahaan, dengan fokus pada return dan risiko, selama pandemi COVID-19 di negara-negara emerging market Asia. Dengan menggunakan data dari Refinitiv Eikon untuk periode 2019-2022, penelitian ini menerapkan model Fixed Effect serta Fama-French Three-Factor untuk menganalisis hubungan ESG dengan return dan risiko saham, dengan melibatkan variabel kontrol seperti Excess Market Return (EMR), SMB, HML, dan Likuiditas. Hasil penelitian menunjukkan bahwa ESG Score berpengaruh positif signifikan terhadap return saham dan berpengaruh negatif signifikan terhadap risiko saham, mencerminkan peran ESG dalam meningkatkan ketahanan dan stabilitas perusahaan selama masa krisis. Studi ini memberikan kontribusi pada literatur investasi berkelanjutan dengan membuktikan pentingnya strategi ESG bagi investor dan pembuat kebijakan, terutama dalam mengelola risiko dan diversifikasi portofolio di pasar negara berkembang.
| Call Number | Location | Available |
|---|---|---|
| T 033/25 | PSB lt.2 - Karya Akhir | 1 |
| Penerbit | Depok: Program Studi Pascasarjana Ilmu Manajemen Fakultas Ekonomi Dan Bisnis Universitas Indonesia 2025 |
|---|---|
| Edisi | - |
| Subjek | Risk Fixed effect model Emerging market Portfolio diversification ESG Score Covid-19 Sustainable investment |
| ISBN/ISSN | - |
| Klasifikasi | NONE |
| Deskripsi Fisik | xi, 102 p. : il. ; 30 cm. |
| Info Detail Spesifik | Tesis |
| Other Version/Related | Tidak tersedia versi lain |
| Lampiran Berkas | Tidak Ada Data |